Como funciona o índice beta?

Como funciona o índice beta?

O Índice Beta é utilizado pelo investidor como uma medida de risco, ele vai indicar quanto o seu portfólio ou sua ação está exposta ao mercado. Basicamente, serve para medir a volatilidade de um ativo ou carteira com relação ao mercado, ou seja, o quanto o ativo acompanha determinado indicador.

Como descobrir o beta da carteira?

O seu cálculo pode ser realizado por meio da seguinte equação: Beta = Covariância (Rm,Ri) / Variância (Rm). Dessa maneira, para calcular o indicador Beta, é preciso dividir a covariância do retorno da carteira (Ri) com o retorno do índice de mercado (Rm). O valor deve, então, ser dividido pela variância do mercado.

Quando o Beta é igual a 1 um?

Ações com um beta igual a 1 têm preços que flutuam no mesmo ritmo que a média do mercado. Ações com um beta menor que 1 têm preços menos voláteis que o mercado e são menos arriscadas.

Como é calculado o índice beta?

• Índice Beta: Como é Calculado? A fórmula do Índice Beta é bem simples: Beta = Covariância entre o Retorno do Ativo e do Mercado / Variância do Retorno do Mercado. Ou desta maneira: onde: β a = Beta; r a = Retorno do Ativo; r p = Retorno do Portfólio (Também pode ser usado como r m = Retorno do Mercado) No Excel a fórmula utilizada é:

Qual o resultado final do indicador beta?

• O resultado final é chamado de coeficiente Beta. Quanto maior for o indicador Beta, maior é a sua volatilidade em comparação com o índice de referência levado em consideração. Em outras palavras, o Índice Beta alto significa que determinado ativo é mais arriscado de se manter em carteira.

Qual a diferença entre beta e mercado?

• Beta = Covariância entre o Retorno do Ativo e do Mercado / Variância do Retorno do Mercado Nota: Você deve colocar os retornos diários e não os preços dos ativos para calcular o Beta. Basicamente, podemos dividir o Beta em 3 categorias: Veja os exemplos abaixo para entender a relação:

Qual é o coeficiente beta?

• Índice Beta. O Índice Beta, ou Coeficiente Beta, é uma medida utilizada em finanças que relaciona a sensibilidade de um ativo dentro de uma carteira de investimentos. Este índice teórico é utilizado para se colocar em evidência o comportamento do ativo no mercado financeiro, durante um certo período de tempo, através de seu nível de risco.